B. Le dispositif Crédits rotatifs du Crédit mutuel du Sénégal : responsabilité sectorielle et fonds de garantie

Notre réflexion s’appuie sur une expérience précise, le dispositif Crédits rotatifs, mis en place à l’instigation du Crédit mutuel du Sénégal en 1994³⁸³. Il s’inspire à la fois du principe des groupes solidaires et des banques villageoises tout en reposant sur un partenariat entre une institution financière (le Crédit mutuel), une ONG (la fédération des groupements de promotion féminine) et un bailleur de fonds (le Fonds européen de développement). Par rapport aux différents types de dispositifs féminins décrits plus haut, celui-ci se présente comme une forme hybride : il s’agit d’une diversification d’un système mutualiste visant à soutenir les activités financières informelles féminines et à familiariser les femmes avec le système bancaire ; à terme, les promoteurs espèrent que les groupes féminins auront accès au crédit classique.

Face à l’éternel dilemme entre accessibilité (comment s’adresser aux plus pauvres ?) et efficacité (comment gérer les coûts et les risques ?), auquel tous les dispositifs de microfinance sont confrontés [BIT, 1999a, Schneider (ed), 1997], associer compétences financières et compétences d’animation est une issue possible [MacGuire et Conroy, 1997], et c’est précisément sur ce type de partenariat que repose le dispositif. L’ONG (ici la fédération des groupes féminins) assure une fonction d’intermédiaire entre l’institution financière (le Crédit mutuel) et une clientèle en marge des critères de solvabilité propres au système bancaire. Elle joue en quelque sorte un rôle d’intermédiation sociale qui complète celui d’intermédiation financière de l’institution bancaire.

Deux garanties sont exigées, associant partage et mutualisation des risques. Le partage des risques s’appuie sur un fonds de garantie, alimenté à la fois par les groupements emprunteurs et par un bailleur de fonds, le Fonds européen de développement. Face à la réticence des banques au financement de microentreprises, réticence tout à fait justifiée compte tenu de la difficulté à apprécier correctement les risques et des coûts de la collecte d’information, le fonds de garantie est un moyen d’inciter les banques à s’impliquer [Balkenhol, 1990]³⁸⁴. La mutualisation des risques reprend le principe de la responsabilité conjointe, mais à une échelle plus large, que l’on peut qualifier de sectorielle : elle ne joue pas entre emprunteurs mais entre groupes à l’échelle du quartier. Si l’un des groupes ne rembourse pas, l’ensemble du quartier est bloqué pour l’octroi d’un nouveau prêt. Chaque quartier regroupe entre 20 et 30 groupes, soit 300 à 1 000 femmes. À chaque groupe ensuite, le soin de gérer lui-même la répartition du crédit auprès de ses membres ainsi que le remboursement.

Le Crédit mutuel ne prend au départ aucun risque puisque la moindre défaillance est prélevée sur le fonds de garantie. Ce n’est qu’après un temps d’expérimentation, permettant la construction progressive d’une relation de confiance et l’adaptation progressive aux aspirations des bénéficiaires, que le Crédit mutuel accepte de s’impliquer³⁸⁵.

Pour l’institution financière, ce partenariat est le seul moyen de s’adresser à une clientèle féminine dépourvue de garanties et d’épargne préalable. Pour la fédération des groupements féminins, c’est un moyen de démultiplier le rôle de médiation financière qu’elle jouait déjà mais à une échelle très limitée.

Au-delà de l’accès au crédit, ce programme vise également à renforcer l’empowerment des groupes féminins : les promoteurs espèrent que la gestion collective de crédit va permettre aux clientes d’acquérir et/ou de renforcer leurs compétences en matière d’organisation collective, de budgétisation, etc. Mais contrairement au principe des banques villageoises décrites plus haut, le dispositif ne vise pas l’autonomisation financière des groupes.

Après 15 mois d’activités au printemps 1997 — date de l’enquête —, 1500 crédits collectifs avaient été accordés, pour un montant de 480 millions de F CFA de crédits cumulés. Le nombre de groupes bénéficiaires était évalué à 1000 et le nombre de femmes à 50 000.

Le programme a démarré en 1994 dans la ville de Thiès pour une phase d’expérimentation. Il s’est ensuite étendu progressivement aux départements environnants, l’objectif à terme étant de couvrir l’ensemble du territoire. Au moment de l’enquête, six départements étaient concernés, tous très hétérogènes : depuis la banlieue très proche (Pikine) ou plus éloignée (Rufisque) de Dakar jusqu’à des zones rurales très enclavées (certaines parties des départements de Thiès, Mbour, Bambey Tivaouane) en passant par des zones côtières (Mbour)³⁸⁶.

Si ce programme est la première initiative d’une telle ampleur destinée aux femmes dans ce pays, on observe un véritable foisonnement d’expériences de toutes sortes. Dans la région de Thiès, il existe également plusieurs dispositifs visant la création de caisses féminines autonomes, dont les principales sont impulsées par des ONG locales telles qu’ENDA et ADHIS, ou internationales telles que Caritas et Plan international. On compte également une infinité de projets à volet crédit que nous avons renoncé à lister³⁸⁷. Le tableau ci-dessous reprend les principaux concurrents du Crédit mutuel dans les différentes zones enquêtées.