Le modèle national en économie ouverte (graphique 41)

La transmission internationale du choc monétaire US (1ère colonne, graphiques 42 et 43)

Graphique (41) : La matrice des chocs structurels, le modèle libanais

Graphique (42) : La matrice des chocs structurels, le modèle libanais et l’étranger (taux court US)

Graphique (43) : La matrice des chocs structurels, le modèle libanais et l’étranger (taux long US)

Notre modèle VaR du Liban montre que celui-ci est sensible aux chocs monétaires US (taux d’intérêt). Cette influence est démontrée uniquement à travers la dynamique des chocs structurels.

Nous complèterons notre analyse de la transmission internationale des chocs monétaires à l’économie libanaise en étudiant deux cas concrets : le choc US de 1966 et le choc US de 2001.